普寿寺坐落于中国佛教“四大名山”之首——五台山，位于台怀镇中心地带，东靠玉带般秀丽的清水河，西倚灵鹫样壮美的菩萨顶，南近耸立云端的大白塔，北望“华北屋脊”的叶斗峰。俯观其形如莲花蕊，仰视其势如狮子吼。
早在宋元佑年间，普寿寺属于大华严寺的一部分。后来由于种种因缘，此道场逐渐式微。清代重修，相传藏地大喇嘛在此讲经半年。文革期间，该寺被挪为他用，殿宇佛像毁坏殆尽。改革开放之后，上通下愿老法师为恢复普寿寺，兴办十方尼众道场做了不懈地努力，1990年底，老法师的申请得到政府批准。1991老法师往生，其弟子如瑞法师、妙音法师为完成先师遗愿，以仅有的105元，在一片废墟上，着手修建寺庙。面对残垣断壁，摇摇欲坠的危房，如瑞法师在残存的黑板上挥笔写下：“继承上通下愿老法师的遗愿，爱国爱教，自己动手，修建寺庙。阿弥陀佛！”由此踏上了建寺安僧，创办尼众僧伽教育、树正法幢、弘法利生的征程。